怎么看指数基金偏离？
首先，指数偏离是衡量基金业绩的一个标准，但衡量基金业绩的指标不止一个，偏度反映的是基金业绩的稳定性，而夏普比率（Sharpe Ratio）同时考虑了风险和收益，是更全面的评价指标。 其次，对于ETF而言，由于追踪误差的存在，理论上来说是不可能百分百复制标的指数的。如果ETF与标的指数相差太远，可能的原因有：1、选股能力太差，买不到或者买到太少能够代表指数表现的成份股；2、行业配置不合理；3、因为买入卖出成本的问题，导致无法完全贴合指数表现。 最后，对于被动型基金来说，跟踪误差是最基本的要求，超过这个标准的基金就不是好的被动型基金了。不过对于主动管理型的基金来讲，这个标准就缺乏意义了，因为基金经理可以通过选股或择时来超越基准。
当然，作为投资人我们还是要多留意基金的偏差情况，毕竟这是反映基金投资状况的一个关键指标。但如果出现极端情况，如某基金过往业绩排名突然大幅上升/下降，需要格外留意是否存在内幕交易及操纵市场的情况。